בנק ישראל: סך רכיבי הסיכון של הבנקים הגדולים עלה משמעותית

בבנק ישראל מפרסם (יום ג', 2.7.02) נתונים לגבי יחס ההון של חמשת הבנקים הגדולים, מהם עולה, כי יחס ההון המזערי של חמשת הבנקים הגדולים ירד מ-10.0% בשנת 1997 ל-9.4% בשנת 2001.

שינוי זה התרחש תוך ירידה ביחס ההון הראשוני, היציב יותר, מ- 8.9% ל-6.2% ועליה ביחס ההון המשני, בעל אופי ארעי יותר, מ-1.1% ל-3.2%.

משמעות שינוי זה הינה גידול בחלקו של ההון המשני, המורכב בעיקרו מכתבי התחייבות נדחים, שהינם בעלי מאפיינים זמניים יותר מאלו של ההון הראשוני, משום היותם צוברים, מונפקים לתקופה מוגבלת, אין ודאות לגבי זמינות ועלות חידושם והם אינם משתתפים בהפסדי התאגיד באופן שוטף - על חשבון חלקו של ההון הראשוני. ההון המשני עלה בצורה ניכרת בכל חמש הקבוצות הבנקאיות, מכ-2.1 מיליארד ש"ח בסוף 1997 לכ-17 מיליארד ש"ח בסוף 2001.

יחד עם זאת מציינים בבנק ישראל, כי ברבעון הראשון של 2002 חל שינוי מגמה ויחס הלימות ההון עלה ל-9.7%. שיעור יחס ההון הראשוני עמד על 6.3% והמשני על 3.4%. העלייה ביחס ההון נובעת מצבירת רווחים והנפקת כתבי התחייבות מחד ומגידול איטי יותר בנכסי הסיכון, מאידך כתוצאה מהאטה במתן אשראי. בנוסף מעריכים בבנק ישראל, כי מדובר ברצון הבנקים לשפר את יחס ההון.

בבנק ישראל מסבירים, כי שינוי זה אירע עקב גידול בפעילות הבנקים אשר לא לוותה בעלייה מקבילה בהון הראשוני, כתוצאה מהימנעות הבנקים להנפיק בבורסה ובמקביל חלוקת דיבידנד לבעלי המניות, במהלך שנים אלה.

סך רכיבי הסיכון של חמש הקבוצות הבנקאיות גדל משנת 1997 עד סוף 2001 בכ-74% - מכ-340 מיליארד ש"ח ב-1997, לכ-593 מיליארד ש"ח בסוף 2001. בתקופה זו עלה בסיס ההון ב-64%, מכ-34 מיליארדי ש"ח לכ-56 מיליארד ש"ח. גידול זה משקף את גידולה של פעילות התיווך הפיננסי בבנקים.

בפיקוח על הבנקים מציינים, כי על אף ירידת יחס ההון בבנקים, גורם זה עדיין אינו מהווה מיגבלה חמורה על פוטנציאל מתן האשראי של המערכת הבנקאית.

על-פי בדיקות שנעשו במחלקת הפיקוח על הבנקים תחת הנחות לפיהן: בשנת 2002 ירשמו רווחים זהים לאלה של שנת 2001, לא יחולקו דיבידנדים, הבנקים ירדו ליחס הון מזערי של 9% וינפיקו כתבי התחייבות ברמה המירבית המותרת (50% מההון הראשוני), קיים פוטנציאל גידול של נכסי סיכון בסכום הקרוב ל-70 מיליארד ש"ח.

בבנק ישראל מסבירים, כי המשמעות היא שבהנחות אלו יכול האשראי הבנקאי לגדול בסכום זה. בבנק ישראל מסייגים את הקביעה הזו ומעריכים, כי הבנקים לא ירצו לרדת עד לסף המותר ולכן פוטנציאל הגידול הוא קטן יותר.