תיק נכסי הציבור חזר לרמתו מלפני המשבר

ברביע השלישי של שנת 2009 עלה ריאלית שווי תיק הנכסים של הציבור ב-3.5%, לרמה של 2.2 טריליון ש"ח בספטמבר 2009 - כך עולה (יום ב', 16.11.09) מנתוני החטיבה למידע ולסטטיסטיקה בבנק ישראל. העלייה ברבעון השלישי מגיעה בהמשך לעלייה של כ-9% בשווי התיק במחצית הראשונה של השנה.

הזינוק בשיעור של 64% בשווי תיק ניירות הערך מאז תחילת השנה, משקף בעיקר את העלייה במחירי ניירות ערך אלו - מניות ואג"ח חברות, בשיעור של כ-56%, אך גם את הגידול בהשקעות נטו של הציבור במניות בחו"ל ובאג"ח חברות, בשיעור של כ-8%. כתוצאה מכך, משקלם של הנכסים הסחירים חזר ועלה, מתחילת 2009, בכ-7 נקודות אחוז וחזר לרמתו מלפני המשבר, בשיעור של כ-49%. שיעור זה בא על חשבון ירידה במשקלם בתיק של המזומן והפקדונות, שהתרחב מאוד בתקופת המשבר.

רכיב המניות השלים עלייה של כ-14% מאז יוני

עיקר העלייה בשווי התיק בתקופה הנסקרת הגיעה כאמור ברכיב המניות בארץ. מאז יוני 2009 עלה שווי המניות בתיק בכ-46 מיליארד ש"ח, שהם כ-14%, והגיע לרמה של כ-372 מיליארד ש"ח בסוף ספטמבר 2009. זאת, כתוצאה מעליית מחירי המניות ב-16%.

בזרמי ההשקעה של הציבור במניות בארץ נרשמו ברביע השלישי מימושים נטו בהיקף קטן. העלייה הניכרת במדדי המניות בארץ מאז תחילת השנה הגדילה את שווי תיק המניות בארץ, בחודשים ינואר-ספטמבר, בכ-155 מיליארד ש"ח, שהם זינוק של 71%. כתוצאה, עלה משקלו של רכיב המניות בתיק מאז ינואר 2009 בכ-5.4% עד לשיעור של כ-16.9% בספטמבר 2009.

תיק האג"ח התרחב משמעותית

אפיק השקעה נוסף שהשפיע על העלייה בשווי תיק הנכסים היה אג"ח החברות בישראל. שווי אג"ח החברות הסחיר בתיק הנכסים עלה ברבעון השלישי של 2009 בשיעור של כ-10.6%, ועמד על כ-198 מיליארד ש"ח בספטמבר 2009.

העלייה בשווי האג"ח ברביע השלישי הייתה שילוב של עליות מחירי האג"ח, בשיעור 5%, והמשך גיוסים נטו שהסתכמו לכדי כ-10 מיליארד ש"ח. מתחילת השנה הסתכמו הגיוסים נטו של אג"ח סחיר בהיקף של כ-19 מיליארד ש"ח, שהם גידול של 14%.

רואים עדנה גם בחו"ל

שווי ההשקעות של הציבור בחו"ל עלה ברבעון השלישי של 2009 בכ-12 מיליארד ש"ח לרמה של כ-239 מיליארד ש"ח - גידול של 5%. בתקופה זו חלה ירידה בהיקף ההחזקה בפקדונות ובמזומנים ועלייה בהשקעה במניות זרות. העלייה בשווי תיק המניות בחו"ל הסתכמה ברביע השלישי של השנה בכ-14 מיליארדי ש"ח - שיפור של 18% - לרמה של כ-92 מיליארד ש"ח. מתוך סכום זה, כ-8 מיליארדי ש"ח הינם השקעות נטו של תושבי ישראל - בעיקר משקיעים מוסדיים - וכ-6 מיליארד ש"ח באו מהשפעת העלייה במחירי הנכסים בחו"ל.