רילון: הרכישה לא תפגע בבעלי האג"ח

האם העסקה שבה עומדת רילון לרכוש מהחברה-האם שלה, אלדן-טק, נכס ברמת גן, ב-11 מיליון שקל, עלולה לפגוע בבעלי האג"ח של רילון? הנהלת רילון אומרת כי העסקה לא תפגע בבעלי האג"ח שלה, בין השאר משום שבקופה יש די כסף כדי לפרוע את החוב.

כפי שפורסם ב-News1, מנהלת אלדן-טק מו"מ למכירת בית המשרדים לשעבר של ישראכרט, בצומת רמה ברמת גן, לחברה-הבת רילון, ב-11 מיליון שקל. העסקה תזרים מזומנים מהחברה-הבת לחברה-האם. הדבר יקל על אדלן-טק לפרוע ב-31 במרס 17.8 מיליון על חשבון אג"ח, קרן וריבית.

מצד שני, העסקה תקטין כמובן את יתרת המזומנים של רילון. גם חברה זו הנפיקה אג"ח לציבור, והיתרה היום (לאחר שהחברה רכשה חלק ניכר מהאג"ח בבורסה בחודשים האחרונים) עומדת על כ-57 מיליון שקל.

סמנכ"ל הכספים של רילון, זאב צור, אמר (יום א', 18.1.09), ל-News1, כי לחברה לא תהיה כל בעיה לפרוע את התחיבויותיה, גם לאחר העברת 11 מיליון שקל לחברה-האם. צור אמר כי במאזן ל-30.9.08 דווח, שלחברה מזומנים ושווה מזומנים ב-35.3 מיליון שקל. היתרה לאחר העברת 11 מיליון שקל לחברה-האם תהיה כ-24 מיליון שקל. לדברי צור, החברה חייבת לפרוע בשנה הקרובה רק ריבית בכ-2.5 מיליון שקל על חשבון האג"ח.

בדוח רילון על מצבת ההתחיבויות שלה נאמר, אמנם, כי החברה חייבת לשלם בשנה הקרובה גם כ-19.3 מיליון שקל על חשבון האג"ח. אולם, לדברי צור, ההתחיבות לתשלום זה שוב אינה קיימת, לאחר שהחברה מכרה נכס בגאורגיה.