הפניקס: סליחה, טעינו בחצי מיליארד שקל

סליחה, טעינו בכחצי מיליארד שקל. כך הודיעה (יום ד', 28.5.08) חברת הביטוח הפניקס. תיקון הטעות מאפשר לחברה להודיע היום כי הערך הגלום שלה עלה בשנת 2007 "רק" בכ-200 מיליון שקל. הערך הגלום לסוף 2007 הוא 3.69 מיליארד שקל.

זה מה שאירע: לפני מספר חודשים פרסמה הפניקס את הערך הגלום שלה ליום 31 בדצמבר 2006. "הערך הגלום" הוא הרווח הצפוי בעסקי ביטוח חיים בשנים הבאות, בתוספת ההון העצמי. הפניקס הודיעה אז, כי הרווח הצפוי הוא 3.27 מיליארד שקל, ויחד עם ההון העצמי, מגיע הרווח הגלום ל-3.96 מיליארד שקל.

בשבועות האחרונים החלו מומחי החברה להכין את דוח הערך הגלום ליום 31 בדצמבר 2007. במהלך בדיקת הנתונים - אומרת הפניקס - התגלו טעויות בחישוב הרווחים הצפויים לשנת 2006 בכמה סוגי פוליסות, לא נמסר אלו. התוצאה: יש להקטין רטרואקטיבית את דוח של 2006, ב-480 מיליון שקל את הרווח הצפוי. כתוצאה מכך, גם הערך הגלום לסוף 2006 מופחת בשיעור זהה, ועומד על 3.48 מיליארד שקל.

"הערך הגלום ל-2006" הוא נתון תיאורטי בלבד, ללא משמעות מעשית. חשיבות התיקון היא בכך, כי בעקבות זאת נוצר בדוח הפניקס שיפור מסויים, ולא הרעה: אלמלא התיקון, הייתה הפניקס נאלצת להודיע היום כי הערך הגלום לסוף 2007 ירד מ-3.96 ל-3.69 מיליארד שקל, נסיגה של כ-300 מיליון שקל. לא נעים.

עכשיו, לאחר שהערך הגלום תוקן אחורה, והוקטן, יכולה הפניקס לדווח שהערך הגלום שלה לסוף 2007 גדל בכ-200 מיליון שקל לעומת שנה קודמת.

הפסדים של 928 מיליון שקל בהשקעות

הפניקס פרסמה היום גם את הדוחות הכספיים לרבעון הראשון של 2008. התמונה אינה נעימה: הרווח הנקי עמד על 32 מיליון שקל בלבד - ירידה של 79% לעומת אשתקד. הסיבה העיקרית: הירידות בבורסה, שהביאו להפסדים של 928 מיליון שקל בהשקעות בשוק ההון, לעומת רווח של 502 מיליון שקל אשתקד. הפרמיות בביטוח חיים אומנם גדלו בכ-5%, ל-639 מיליון שקל, אבל ההפסדים מהשקעות הביאו לכך, שהענף הפסיד ברבעון 12 מיליון שקל, לעומת רווח של 113 מיליון שקל אשתקד.

בעלי המניות של הפניקס חייבים להיות מודאגים גם מתוצאות לא טובות בענפים האחרים: הפרמיות בביטוח כללי גדלו בכ-2% בלבד, ל-407 מיליון שקל, והענף סיים את הרבעון ברווח סמלי של 400 אלף שקל, לעומת רווח של 65 מיליון שקל אשתקד.

ענף ביטוח בריאות גבה פרמיות ב-204 מיליון שקל, גידול של 17% לעומת אשתקד. אולם הענף סיים את הרבעון בהפסד של 9 מיליון שקל, לעומת רווח של 21 מיליון שקל אשתקד.